&/(*/&
5ZQF "JSPJMDPPMFEGPVSTUSPLFUXJODZMJOEFSCPYFSFOHJOF
GPVSSBEJBMWBMWFTQFSDZMJOEFSEPVCMFPWFSIFBEDBNTIBGU
DFOUSBMCBMBODFTIBGU
#PSFYTUSPLF NNYNN
$BQBDJUZ DD
.BYPVUQVU IQL8BUSQN
.BYUPSRVF /NBUSQN
$PNQSFTTJPOSBUJP
'VFMFOHJOFNBOBHFNFOU &MFDUSPOJDJOUBLFQJQFGVFMJOKFDUJPO#.4,FMFDUSPOJD
FOHJOFNBOBHFNFOUXJUIPWFSSVODVUPGGUXJOTQBSL
JHOJUJPO
&NJTTJPODPOUSPM 3FHVMBUFEXBZDBUBMZUJDDPOWFSUFSDPNQMJBOUXJUI&6
FNJTTJPOTUBOEBSE
1&3'03."/$&'6&-$0/46.15*0/
.BYTQFFE 0WFSLNI
'VFMDPOTVNQUJPOQFSLN
BUBDPOTUBOULNI
MJUSFT
'VFMDPOTVNQUJPOQFSLN
BUBDPOTUBOULNI
MJUSFT
'VFMUZQF ѭPDUBOF30/QSFNJVNTVQFSQMVTVOMFBEFE
LOPDLDPOUSPMNBYPVUQVUBDIJFWFEXJUIPDUBOFGVFM
&-&$53*$4
"MUFSOBUPS 8UISFFQIBTFHFOFSBUPS
#BUUFSZ 7"INBJOUFOBODFGSFF
53"/4.*44*0/
$MVUDI )ZESBVMJDBMMZPQFSBUFETJOHMFEJTDESZDMVUDI
(FBST 4JYTQFFEIFMJDBMTZODISPNFTIHFBSCPY
%SJWF 4IBGUESJWF
$)"44*4#3",&4
'SBNF 5XPTFDUJPOGSBNFNBEFVQPGGSPOUBOESFBSTVCGSBNFT
XJUIMPBECFBSJOHFOHJOFHFBSCPY
4VTQFOTJPOGSPOU #.8.PUPSSBE5FMFMFWFSTUBODIJPOEJBNFUFSNN
DFOUSBMTQSJOHTUSVU
4VTQFOTJPOSFBS %JFDBTUBMVNJOJVNTJOHMFTXJOHBSNXJUI#.8.PUPSSBE
1BSBMFWFS8"%USBWFMSFMBUFEEBNQJOHTUSVUTQSJOH
QSFMPBETUFQMFTTMZBOEIZESBVMJDBMMZBEKVTUBCMFWJB
IBOEXIFFMBEKVTUBCMFSFCPVOEEBNQJOH
5SBWFMGSPOUSFBS NNNN
8IFFMCBTF NN
$BTUPS NN
4UFFSJOHIFBEBOHMF p
8IFFMT $BTUBMVNJOJVN
3JNEJNFOTJPOTGSPOU Y
3JNEJNFOTJPOTSFBS Y
5ZSFGSPOU ;3
5ZSFSFBS ;3
#SBLFGSPOU %PVCMFEJTDCSBLF趌PBUJOHEJTDTEJBNFUFSNN
GPVSQJTUPO趋YFEDBMJQFS
#SBLFSFBS 4JOHMFEJTDCSBLFEJBNFUFSNNEPVCMFQJTUPO
趌PBUJOHDBMJQFS
"#4 #.8.PUPSSBE*OUFHSBM"#4QBSUJBMMZJOUFHSBMBTTUBOEBSE
%*.&/4*0/48&*()5
4FBUIFJHIUVOMBEFO NNMPXTFBUNNFYUSBMPXTFBU
POFQJFDFNNMPXFSFETVTQFOTJPONN
DPNGPSUTFBUNN
3JEFSTUFQMFOHUIVOMBEFO NNMPXTFBUNNFYUSBMPX
TFBUPOFQJFDFNNMPXFSFETVTQFOTJPO
NNDPNGPSUTFBUNN
6OMBEFOXFJHIUGVMMZGVFMMFESPBESFBEZ LH
%SZXFJHIU LH
.BYQFSNJUUFEXFJHIU LH
.BYMPBEXJUITUBOEBSEFRVJQNFOU LH
6TBCMFUBOLDBQBDJUZ MJUSFT
0GXIJDISFTFSWF "QQSPYMJUSFT
-FOHUI NN
)FJHIUFYDMVEJOHNJSSPST NN
8JEUIJODNJSSPST NNJODQBOOJFSTNN
%JNFOTJPOTSFGFSUPVOMBEFONPUPSDZDMFTBTQFS%*/TUBOEBSEEFꠅOJUJPO
"TEFꠅ OFEJO&6EJSFDUJWF&&$ꠅMMFEXJUIBMMPQFSBUJOH꠆VJETGVFMMFEUPBUMFBTUPGVTBCMFUBOLDBQBDJUZ
6OMBEFOXFJHIUXJUIPVUPQFSBUJOH꠆VJET
$0.'0358*5)065&26"-
4JOHMFUSBDLSPBETGPSFTUUSBJMTOBSSPXTUPOF
CSJEHFTBOEDSBHHZNPVOUBJOQBTTFTѭUIF
335DBOIBOEMFBOZLJOEPGSPBEUIBOLT
UPJUTFYUSFNFMZTFOTJUJWF8"%USBWFMSFMBUFESFBS
EBNQJOHBOE1BSBMFWFS5FMFMFWFSTVTQFOTJPO
&WFOUIFMPOHFTUPGKPVSOFZTUISPVHIUIFNPTU
SFNPUFSFHJPOTDBOCFFOKPZFEFWFSZNJMFPGUIF
XBZ5IFPQUJPOBM&4"**&MFDUSPOJD4VTQFOTJPO
"EKVTUNFOUTZTUFNMFUTSJEFSTDIBOHFTVTQFO
TJPOTFUUJOHTBUUIFUPVDIPGBCVUUPOFWFO
XIJMFUIFCJLFJTJONPUJPOUPTVJUUIFMPBESPBE
DPOEJUJPOTBOEUIFJSPXOQFSTPOBMQSFGFSFODFT
8IFUIFSZPVѳSFUSBWFMMJOHPOZPVSPXOPSXJUIB
QBTTFOHFSBOEMVHHBHFUIF335IBTUIF
TPSUPGSFTQPOTJWFOFTTBHJMJUZBOEDPNGPSUUIBU
ZPVXJMMMFBSOUPBQQSFDJBUFPOBOFYUFOEFEUPVS
PGUIF4DPUUJTI)JHIMBOET
5IFGVMMUISPBUFEFOHJOFOPUFPGUIF335
FDIPJOHUISPVHIUIF4DPUUJTIDPVOUSZTJEFXJMMCF
NVTJDUPZPVSFBST#VUGPSBCJUPGWBSJFUZUIFSFѳT
BMXBZTUIFPQUJPOBMBVEJPTZTUFNXJUIBCVJMUJO
SBEJPBOE.1QMBZFS5IFTZTUFNJTDPOUSPMMFE
WJBFSHPOPNJDBMMZQPTJUJPOFETXJUDIFTBOEUIF
VOJRVF#.8.PUPSSBENVMUJDPOUSPMMFSBSPMMFS
XIFFMPOUIFMFGUHSJQUIBUBMMPXTZPVUPPQFSBUF
UIFTZTUFNѳTNPTUJNQPSUBOUGVODUJPOTXJUIPVU
UBLJOHZPVSIBOETPGGUIFIBOEMFCBST
5IFTBNFTJNQMJDJUZUIBUDIBSBDUFSJ[FTUIFVTFS
FYQFSJFODFBMTPDIBSBDUFSJ[FTUIFWJTVBMEFTJHO
PGUIF335*UT趌PXJOHEZOBNJDMJOFT
BSFNVDIMFTTCVMLZUIBOJTOPSNBMGPSBUPVSJOH
CJLFBOEMPPLHPPEGSPNBOZBOHMF5IFZBSF
TVSFUPMFBWFBMBTUJOHJNQSFTTJPOPOBOZPOF
XIPTFFTJUѭJO4DPUMBOEPSBOZXIFSFFMTF
7&34"5*-*5:8*5)065$0.1"3&
1PMBS.FUBMMJD
5IVOEFS(SFZ.FUBMMJD
5JUBOJVN4JMWFS.FUBMMJD
5IVOEFS(SFZ.FUBMMJD
'PSNPSFJOGPSNBUJPOWJTJU
CNXNPUPSSBEDPVL
)PUMJOF
0TUSB(SFZ.BUU.FUBMMJD